DBM月評：定標(biāo)規(guī)模同比大降7成！3月光伏組件集采市場遭遇“倒春寒”

經(jīng)歷2月的春節(jié)淡季，進(jìn)入3月，國內(nèi)光伏組件集采市場逐漸迎來密集開標(biāo)與定標(biāo)窗口，但盡管定標(biāo)總量實(shí)現(xiàn)近4個月來的新高，相較于2025年同期，容量和數(shù)量均仍處低位。

集采價格方面，受銀價走高、出口退稅政策節(jié)點(diǎn)等因素推動，一季度均價同比上漲約12.5%，但這一漲幅缺乏實(shí)際裝機(jī)需求支撐，疊加上游硅料、硅片、電池片等上游原材料的連續(xù)跌價，3月組件集采均價已出現(xiàn)回落跡象。（上期月評詳見：定標(biāo)再“腰斬”，單價全面“上7”！1月光伏組件集采數(shù)據(jù)一覽）

3月的光伏組件集采市場依然寒意難消、冰雪未融。

3月定標(biāo)量大幅修復(fù)，但同比仍跌超七成

據(jù)數(shù)字新能源DataBM.com不完全統(tǒng)計，2-3月已發(fā)布入圍及中標(biāo)結(jié)果公示的光伏組件采購項目總量高達(dá)44.12GW，涵蓋17個項目，其中最終完成定標(biāo)容量為13.08GW。

從環(huán)比增速來看，1-2月傳統(tǒng)光伏裝機(jī)淡季，3月成為一季度光伏集采市場主要上量月份，單月發(fā)布入圍及中標(biāo)結(jié)果公示項目總量39.41GW，而2月份僅4.72GW；其中2月、3月定標(biāo)容量分別為4.72GW、8.37GW，較前月大幅增長65.03%和77.33%，呈現(xiàn)逐月加速的擴(kuò)容態(tài)勢。

但從項目數(shù)量來看，情況并沒有那么樂觀。2月共有10個項目定標(biāo)，3月只有7個項目定標(biāo)。可見3月定標(biāo)總量主要依靠大型集采項目落地拉動，集采規(guī)模雖然有所增長，但市場實(shí)際集采活躍度并不高，整體電站采購需求反而呈下降趨勢。

實(shí)際上，與2025年同期相比，今年2、3月份的光伏集采市場極為慘淡——分別下降72.51%和71.91%——即便3月定標(biāo)量環(huán)比改善明顯，但仍不足去年同期的3成。

華電集團(tuán)9.16GW大幅領(lǐng)先，中國電建31GW待定標(biāo)

從招標(biāo)單位來看，華電集團(tuán)、中國煤炭釋放組件集采項目定標(biāo)量均超過1GW，中國電建、國家能源達(dá)到百M(fèi)W級。與1月采購量收縮不同的是，2-3月多個國央企招標(biāo)單位發(fā)布光伏組件集采項目并完成開標(biāo)、定標(biāo)，整體采購規(guī)模環(huán)比出現(xiàn)顯著增長。

此外，中國電建在3月發(fā)布2026年年度組件框采中標(biāo)候選人公示，采購總量高達(dá)31GW，現(xiàn)已進(jìn)入待定標(biāo)階段。

BC組件定標(biāo)量占比第一，高效組件熱度持續(xù)攀升

從組件技術(shù)路線分布來看，2-3月定標(biāo)項目中，TOPCon組件占比為40.1%，比例略有下降。BC、HJT組件占比達(dá)到47.4%，再度占據(jù)領(lǐng)先地位，而再從中標(biāo)企業(yè)細(xì)分觀察，BC組件廠商占該類的絕大多數(shù)。

從組件功率來看，620W以上高功率組件偏好已成壓倒性態(tài)勢，已公示采購功率信息的項目中，要求在620W以上的定標(biāo)容量達(dá)到了1.37GW左右。

隆基、天合、晶澳位居前三，大型框采拉動訂單量劇增

據(jù)數(shù)字新能源DataBM.com不完全統(tǒng)計，從投標(biāo)企業(yè)來看，2-3月共有23家企業(yè)中標(biāo)，企業(yè)訂單總量終顯增長，14家企業(yè)拿單量達(dá)到百M(fèi)W級，其中隆基綠能、天合光能、晶澳科技、協(xié)鑫集成、上海電氣5家企業(yè)突破GW。

訂單量的極速增長主要來自華電集團(tuán)8GW項目、中國中煤3GW項目的拉動，居于前列的企業(yè)還獲得了甘肅、寧夏等地的地面電站供貨訂單。

投標(biāo)單價差距拉大，趨勢先揚(yáng)后抑，同比顯著上漲

據(jù)數(shù)字新能源DataBM.com不完全統(tǒng)計，2-3月整體投標(biāo)單價區(qū)間位于0.73-0.93元/W之間，企業(yè)投標(biāo)價格分化明顯。兩月間價格曲線呈現(xiàn)先增長后回調(diào)的特征，3月均價大幅回落至0.78元/W。最高價環(huán)比變動+17.96%、+2.78%，均價環(huán)比變動+9.59%、-5.10%，最低價環(huán)比變動+1.89%、-2.52%。

需特別說明的是，2月投標(biāo)單價數(shù)據(jù)極少，2月價格數(shù)據(jù)無法直接證明集采市場定價的極速上升。但綜合一季度數(shù)據(jù)來看，成本端與政策端雙重壓力切實(shí)推動了組件集采價格的上漲：同比來看，2026年Q1均價約為0.785元/W，較2025年Q1均價0.698元/W上漲12.5%，且最高價、最低價均大幅抬升——經(jīng)過2025年全年價格持續(xù)低位運(yùn)行后，2026年開年組件市場在成本推動、政策窗口的影響下，終于進(jìn)入明顯的修復(fù)通道。

一季度回顧與二季度市場展望：寒意略有減退，但壓力仍存

回顧2026年一季度，國內(nèi)光伏組件集采定標(biāo)量呈現(xiàn)逐月回升態(tài)勢，目前合計定標(biāo)總量約16GW；環(huán)比來看，2月、3月分別增長65.03%和77.33%，增長勢頭強(qiáng)勁；但同比2025年同期分別下降72.51%和71.91%，定標(biāo)總量不比去年同期——2026年開年的集采市場并未真正“火熱”，更多是在低基數(shù)上的修復(fù)性增長。

從價格端觀察，一季度組件投標(biāo)均價約為0.785元/W，較2025年一季度均價0.698元/W上漲12.5%。然而，這一價格漲幅并非由強(qiáng)勁的需求拉動——反而，定標(biāo)量同比大幅萎縮。推動價格上漲的核心驅(qū)動力來自兩個方面：一是銀價持續(xù)走高，組件企業(yè)密集“喊漲”；二是出口退稅政策變動，分布式市場短暫“缺貨”帶動組件企業(yè)的報價上漲。因此，一季度的價格上行更多是成本傳導(dǎo)與政策影響下的被動推高，而非需求回暖導(dǎo)致的主動拉升。

進(jìn)入第二季度，產(chǎn)業(yè)鏈上游價格連續(xù)多周下跌，需求端疲軟態(tài)勢依舊，市場壓力或進(jìn)一步加大。硅料、硅片、電池片持續(xù)下跌，分布式市場組件價格已經(jīng)出現(xiàn)松動。據(jù)數(shù)字新能源DataBM.com最新調(diào)研，目前頭部廠商TOPCon組件成交價居于0.74-0.78元/W區(qū)間，二三線廠商更是逼近0.70元/W關(guān)口。

據(jù)官方數(shù)據(jù)，2026年1-3月全國光伏新增裝機(jī)41.39GW，一季度裝機(jī)量同比下降30.86%（詳見：同比大降56%！全國3月光伏新增裝機(jī)數(shù)據(jù)公布！），當(dāng)前市場光伏裝機(jī)積極性仍處于低位；結(jié)合中國光伏行業(yè)協(xié)會此前下調(diào)全年裝機(jī)預(yù)期至180-240GW，較2025年的317GW明顯回落——Q2地面電站安裝量存在較大不確定性，需求端壓力仍在進(jìn)一步凸顯。